Đòn bẩy tài chính là gì? Sử dụng hiệu quả trong forex
Hiện nay, việc vay vốn để đầu tư sinh lời là điều không còn xa lạ. Đó là lí do đòn bẩy tài chính là gì được nhiều người quan tâm và xuất hiện rất nhiều trong các tài liệu kinh doanh. Trong bài viết này, hãy cùng Citinews tìm hiểu về khái niệm này và lí giải tại sao nó lại ảnh hưởng nhiều đến quyết định đi vay của doanh nghiệp như vậy nhé!
Đòn bẩy tài chính là gì?
Đòn bẩy tài chính (Financial Leverage - Đòn bẩy - là mức độ sử dụng vốn vay trong tổng nguồn vốn của doanh nghiệp nhằm hy vọng gia tăng tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) hay thu nhập trên một cổ phần thường (EPS).
Đòn bẩy chính là sự kết hợp giữa nợ phải trả và vốn chủ sở hữu trong công việc điều hành chính sách tài chính của doanh nghiệp. Đòn bẩy sẽ rất lớn trong các doanh nghiệp có tỷ trọng nợ phải trả cao hơn tỷ trọng của vốn chủ sở hữu và ngược lại.
Tầm quan trọng của đòn bẩy tài chính là gì?
Đòn bẩy tài chính có thể là một công cụ mạnh mẽ cho các nhà đầu tư muốn tăng lợi tức đầu tư. Bằng cách vay tiền để đầu tư vào các tài sản có tỷ lệ hoàn vốn cao hơn chi phí vay, các nhà đầu tư có khả năng kiếm được lợi nhuận cao hơn.
Tuy nhiên, việc sử dụng đòn bẩy tài chính cũng đi kèm với rủi ro gia tăng, bao gồm cả khả năng thua lỗ lớn hơn. Như vậy, điều quan trọng là phải hiểu những ưu điểm và nhược điểm của đòn bẩy tài chính và sử dụng nó một cách cẩn thận và có trách nhiệm.ng nó một cách hiệu quả trong đầu tư và tài chính cá nhân.
Các loại đòn bẩy tài chính trên thị trường chứng khoán
Trên thị trường chứng khoán , có rất nhiều loại đòn bẩy tài chính. Tại thị trường chứng khoán Việt Nam nói riêng, có thể kể tới một số loại đòn bẩy như: vay ký quỹ mua cổ phiếu , hợp đồng tương lai chỉ số VN30, chứng quyền…
Ưu điểm và nhược điểm
Đòn bẩy tài chính có thể mang lại một số lợi thế cho các nhà đầu tư chứng khoán hay trên sàn forex , bao gồm khả năng kiếm được lợi tức đầu tư cao hơn. Tuy nhiên, cũng có một số nhược điểm tiềm ẩn khi sử dụng đòn bẩy tài chính mà các nhà đầu tư nên biết. Chúng ta hãy xem xét kỹ hơn những lợi thế và bất lợi của đòn bẩy tài chính là gì?
Công thức tính đòn bẩy tài chính
Đòn bẩy được tính theo công thức sau:
Trong đó:
- EBIT là lợi nhuận trước thuế và lãi vay
- EPS là lợi nhuận của vốn chủ sở hữu
Nhưng sau khi có thêm khoản lãi vay, đòn bẩy lại được tính theo công thức sau:
Trong đó:
- F là chi phí cố định
- v là chi phí biến đổi trên một đơn vị sản phẩm
- p là giá bán
- Q là số lượng sản phẩm
- l là lãi vay phải trả
Cách sử dụng đòn bẩy hiệu quả trên thị trường chứng khoán
- Hiểu rủi ro: Trước khi sử dụng đòn bẩy tài chính, nhà đầu tư nên hiểu đầy đủ các rủi ro liên quan và đảm bảo rằng họ có một kế hoạch quản lý rủi ro hợp lý.
- Bắt đầu nhỏ: Các nhà đầu tư nên bắt đầu với một lượng đòn bẩy nhỏ và tăng dần nó khi họ có thêm kinh nghiệm và sự tự tin.
- Duy trì mức vốn chủ sở hữu đầy đủ: Để tránh các cuộc gọi ký quỹ và thua lỗ tiềm ẩn, các nhà đầu tư nên duy trì mức vốn chủ sở hữu đầy đủ trong tài khoản của họ.
- Đặt mức dừng lỗ: Đặt mức dừng lỗ có thể giúp nhà đầu tư hạn chế thua lỗ và quản lý rủi ro hiệu quả.
- Giám sát các vị thế: Các nhà đầu tư nên theo dõi chặt chẽ các vị thế đòn bẩy của mình và sẵn sàng hành động nếu thị trường đi ngược lại chúng.
Đòn bẩy tài chính có thể là một công cụ mạnh mẽ cho các nhà đầu tư muốn tối đa hóa lợi nhuận của họ trên thị trường chứng khoán. Tuy nhiên, nó cũng liên quan đến rủi ro đáng kể và đòi hỏi phải xem xét cẩn thận và quản lý rủi ro. Bằng cách hiểu các loại đòn bẩy hiện có, lợi thế và rủi ro khi sử dụng đòn bẩy cũng như cách sử dụng đòn bẩy an toàn và hiệu quả, nhà đầu tư có thể đưa ra quyết định sáng suốt và đạt được mục tiêu đầu tư của mình.
Với những chia sẻ ở trên, mong rằng bạn đã có được những kiến thức cơ bản và cần thiết nhất về đòn bẩy tài chính là gì cũng như các khái niệm liên quan nhé!
