Phân tích thị trường Ngoại Hối ngày 10.07.2025

Thị trường Ngoại hối ngày 10/07/2025 mở đầu với nhiều biến động đáng chú ý: Bitcoin áp sát đỉnh cũ, vàng tăng ngược chiều tâm lý risk-on, trong khi USD vẫn giữ vai trò trung tâm. Những tín hiệu này liệu có báo hiệu bước ngoặt cho xu hướng giá? Cùng theo dõi bản tin hôm nay để cập nhật góc nhìn thị trường và chiến lược giao dịch chi tiết!

Tin tức nổi bật ảnh hưởng đến thị trường

Thị trường chứng khoán Mỹ đã bật tăng trong phiên hôm qua khi tâm lý nhà đầu tư tỏ ra lạc quan trở lại. Diễn biến tích cực này cũng lan sang thị trường tiền mã hóa, với Bitcoin vượt lên gần mức đỉnh lịch sử quanh 112,000 USD.

Đà tăng của nhóm tài sản rủi ro phản ánh kỳ vọng thị trường đang hướng về triển vọng kinh tế Mỹ ổn định, tạm gác lại những yếu tố rủi ro đang hiện hữu như:

• Chính sách thuế mới khi Tổng thống Trump tuyên bố tiếp tục áp mức thuế 200% lên dược phẩm nhập khẩu.
• Biên bản cuộc họp FOMC tái khẳng định quan điểm thận trọng của Fed, chưa vội nới lỏng chính sách tiền tệ.
• Các vấn đề dài hạn như nợ công, bội chi ngân sách, và bất ổn chính trị, nhất là sau khi Elon Musk công bố ý định thành lập một đảng chính trị mới mang tên “Đảng Hoa Kỳ”.

Tuy vậy, sự hồi phục của các tài sản Mỹ như chứng khoán, USD và trái phiếu cho thấy niềm tin vào thị trường Hoa Kỳ đang dần quay trở lại. Trong bối cảnh này, chiến lược ưu tiên mua vào USD (Long USD) vẫn có lợi thế, mặc dù đồng bạc xanh tạm thời mất đà khi tâm lý “Risk On” chiếm ưu thế trong phiên vừa qua. Tuy nhiên, nếu có bất kỳ đợt điều chỉnh giảm nào trên thị trường cổ phiếu, USD vẫn có thể nhanh chóng tìm lại động lực tăng giá.

Phân tích kỹ thuật các tài sản chính

Lưu ý: Bài viết mang tính chất phân tích và cung cấp thông tin thị trường, không phải là lời khuyên đầu tư. Mọi quyết định nên dựa trên sự cân nhắc kỹ lưỡng, phù hợp với mục tiêu cá nhân và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn. Thị trường luôn biến động, và quản lý rủi ro hiệu quả là yếu tố then chốt để đầu tư bền vững.

EUR/USD

Trong phiên hôm qua, đồng EUR có sự phục hồi nhẹ, phần lớn nhờ kỳ vọng về việc Chính quyền Trump sắp đạt được một thỏa thuận thương mại với Liên minh châu Âu – đối tác xuất khẩu lớn nhất của Mỹ. Tuy nhiên, đà tăng này được đánh giá là tạm thời và khó kéo dài.

Về mặt kỹ thuật, EUR vẫn đang giao dịch trong biên độ hẹp và nằm dưới đường trung bình động SMA200, cho thấy xu hướng chung vẫn nghiêng về giảm. Hiện tại, giá đang phản ứng quanh vùng 1.175 – nơi giao cắt giữa SMA200 và vùng kháng cự phía trên.

Nếu tỷ giá trượt xuống dưới mốc 1.1728, đây sẽ là tín hiệu kích hoạt cho lệnh bán theo nhịp hồi kỹ thuật (pullback). Vùng dừng lỗ nên được đặt quanh 1.1753, trong khi các mốc chốt lời tiềm năng lần lượt là 1.1679 và 1.1625.

AUD/USD

Cặp AUD/USD hiện đang thể hiện các tín hiệu kỹ thuật rõ ràng hơn so với NZD, mặc dù vẫn duy trì trong vùng tích lũy thiếu định hướng dưới đường SMA200 khung H1.

Sau khi RBA bất ngờ giữ nguyên lãi suất vào thứ Ba, tâm lý tích cực quanh đồng AUD dần suy yếu. Hiện tại, biên độ tích lũy của cặp tiền này vẫn bị giới hạn bởi SMA200 và vùng kháng cự gần 0.655.

Để xác nhận xu hướng giảm rõ ràng, thị trường cần xuất hiện một cú phá vỡ dứt khoát theo hướng đi xuống, phá vỡ cấu trúc tam giác tích lũy hiện tại. Khi đó, nhà đầu tư có thể cân nhắc bán theo nhịp hồi về vùng quanh 0.65327, đặt dừng lỗ khoảng 30 pip.

Ngoài ra, nếu trong phiên châu Âu xuất hiện pha tăng nhanh nhưng không giữ được đà và giá quay đầu giảm trở lại dưới mốc 0.655, đó sẽ là dấu hiệu của một cú false-break. Trong kịch bản này, có thể vào lệnh bán quanh vùng 0.655 với cùng mức dừng lỗ 30 pip.

USD/CHF

Trong phiên giao dịch hôm qua, cả USD/JPY và USD/CHF đều ghi nhận xu hướng giảm, phần lớn do lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm sụt giảm sau phiên đấu thầu với mức cầu tăng đột biến.

Tuy nhiên, xét ở góc độ dài hạn hơn, việc dòng tiền quay trở lại mua trái phiếu Mỹ – sau giai đoạn bị bán tháo do lo ngại về thuế quan – đang cho thấy sự dịch chuyển vốn tích cực trở lại Mỹ. Đây là yếu tố hỗ trợ cho đồng USD. Khi đồng bạc xanh phục hồi, cả USDJPY (UJ) và USDCHF (UCHF) nhiều khả năng sẽ tăng theo nhờ cấu trúc kỹ thuật vẫn giữ ổn định.

Với USD/CHF, giá hiện đang dao động quanh vùng đáy gần nhất. Nếu có cú bật vượt mốc 0.794, điều này có thể xác nhận đà phục hồi trở lại. Kịch bản kỳ vọng là giá sẽ tiến tới vùng 0.7958 rồi điều chỉnh nhẹ về quanh 0.7938 – đây là vùng có thể cân nhắc mở lệnh mua, với dừng lỗ đặt tại 0.791.

Vàng (XAUUSD)

Vàng đã có một phiên tăng giá đầy bất ngờ trong ngày hôm qua, mặc dù thị trường không ghi nhận bất kỳ thông tin nào mang tính đột phá. Đáng chú ý hơn, xu hướng chung của thị trường là "Risk On" – tâm lý ưa rủi ro, vốn không phải điều kiện lý tưởng để giá vàng tăng. Điều này cho thấy đà tăng của vàng có thể thiếu tính bền vững.

Hiện tại, giá vàng đang dao động quanh vùng $3,323 – khu vực tập trung nhiều yếu tố kỹ thuật quan trọng như vùng cung (supply zone), đường SMA200 khung H1 và cạnh trên của kênh xu hướng giảm.

Kịch bản được dự đoán là giá sẽ tiếp tục điều chỉnh giảm về vùng hỗ trợ đối xứng quanh $3,303–$3,304. Từ đây, có khả năng xuất hiện nhịp phục hồi trở lại vùng $3,317 – nơi có thể xem xét mở lệnh bán. Các mục tiêu chốt lời lần lượt được đặt tại $3,298, $3,283, $3,275 và sâu hơn là $3,262.

Dù mô hình giá hiện tại có nét tương đồng với mô hình Vai – Đầu – Vai ngược, nhưng xét về tổng thể, không có nhiều yếu tố cơ bản hay kỹ thuật đủ mạnh để hỗ trợ xu hướng tăng bền vững. Do đó, xu hướng chính của vàng hiện vẫn nghiêng về giảm trong phạm vi kênh giá hiện hành.

Bitcoin (BTCUSD)

Bitcoin vừa có một phiên tăng giá mạnh mẽ, quay trở lại vùng đỉnh lịch sử quanh 112,000 USD – đặt ra câu hỏi lớn cho nhà đầu tư: Liệu BTC có đang hướng tới việc thiết lập một đỉnh mới?

Mặc dù tâm lý tích cực từ thị trường chứng khoán Mỹ vẫn đang hỗ trợ đà tăng chung, nhưng trong ngắn hạn, thị trường vẫn tiềm ẩn nhiều rủi ro điều chỉnh.

Về mặt kỹ thuật, cú bứt phá hôm qua của Bitcoin đang tiệm cận vùng giới hạn khi mức 112,000 USD cũng trùng với mốc Fibonacci mở rộng 127.2% của sóng tăng trước đó – một ngưỡng thường xuất hiện áp lực chốt lời.

Nếu xuất hiện nhịp điều chỉnh, vùng giá quanh 109,700 USD được xem là vùng hỗ trợ có thể xem xét mở vị thế mua, với điểm dừng lỗ tại 108,800 USD. Mục tiêu lợi nhuận kỳ vọng ở các mốc 112,000 USD và xa hơn là 114,200 USD.

Lưu ý quan trọng: Nếu giá vượt ngưỡng 112,000 USD nhưng không duy trì được và quay đầu giảm mạnh trở lại bên dưới vùng này, đó có thể là một cú false-break. Khi đó, Bitcoin có khả năng giảm nhanh về lại khu vực 109,700 USD.

Xem thêm:

Phân tích thị trường Ngoại Hối ngày 09.07.2025

Kết luận

Tổng kết lại, thị trường đang trong giai đoạn nhạy cảm, nơi mọi tín hiệu đều có thể tạo nên cú xoay chuyển xu hướng. Dù tâm lý risk-on vẫn chiếm ưu thế, nhưng các vùng kỹ thuật quan trọng và tín hiệu false-break đang hiện diện ngày càng rõ rệt. Nhà giao dịch cần theo dõi sát các mốc giá then chốt, duy trì kỷ luật giao dịch và sẵn sàng thích nghi với những biến động bất ngờ. Chúc bạn giao dịch hiệu quả!

Chúc bạn giao dịch hiệu quả và đừng quên cập nhật bản tin tiếp theo để không bỏ lỡ những diễn biến quan trọng!