Phân tích thị trường Ngoại Hối ngày 23.07.2025

Chào bạn, thị trường hôm nay mở ra với nhiều sắc thái đan xen – có cả hy vọng lẫn sự dè dặt. Dù có tin vui từ các thỏa thuận thương mại giữa Mỹ và một số quốc gia châu Á, nhưng tâm lý nhà đầu tư vẫn chưa thật sự vững vàng. Đồng USD tiếp tục suy yếu khi câu chuyện về Fed và áp lực từ phía Chính quyền vẫn chưa ngã ngũ, trong khi vàng, Bitcoin và các cặp tiền chính vẫn đang loay hoay tìm hướng đi rõ ràng.

Bản tin hôm nay sẽ giúp bạn nắm bắt nhanh những gì đang diễn ra với thị trường ngoại hối – từ bối cảnh vĩ mô cho tới các phân tích kỹ thuật ngắn hạn – để bạn có thêm dữ liệu trước khi đưa ra quyết định giao dịch. Cùng bắt đầu nhé!

Tin tức nổi bật ảnh hưởng đến thị trường

Thị trường chứng khoán Mỹ ghi nhận sự phân hóa, đặc biệt là nhóm cổ phiếu công nghệ chịu áp lực điều chỉnh từ các "ông lớn" như Nvidia, Microsoft và Netflix. Điều đáng chú ý là đà giảm này diễn ra dù thị trường vừa đón nhận loạt tin tức tích cực về thương mại – điển hình là tuyên bố từ cựu Tổng thống Trump về các thỏa thuận thuế quan với Indonesia và Philippines ở mức 19%, đồng thời khẳng định mối quan hệ tích cực với Trung Quốc.

Trái ngược với chứng khoán, đồng USD tiếp tục chịu sức ép, khi lợi suất trái phiếu Mỹ suy yếu do lo ngại về tính độc lập của FED trước áp lực chính trị từ Nhà Trắng. Trong bối cảnh hạn chót ngày 1/8 đang đến gần, tâm lý thị trường chuyển sang trạng thái "risk-off", dù mùa báo cáo lợi nhuận quý II được dự báo tích cực – với 79% doanh nghiệp vượt kỳ vọng theo dữ liệu từ LSEG. Điều này cho thấy nhà đầu tư đang chờ đợi thêm dữ liệu rõ ràng hơn, nhất là khi các mức thuế mới có thể đã bắt đầu ảnh hưởng đến lợi nhuận doanh nghiệp.

Đồng USD tiếp tục là tâm điểm chú ý. Sau ba tuần phục hồi, đồng bạc xanh có dấu hiệu suy yếu trở lại, và hiện chưa có thêm thông tin nào về khả năng thay thế Chủ tịch FED. Do đó, USD có thể tạm chững lại trước khi xác định xu hướng tiếp theo.

Thị trường hôm nay nhiều khả năng sẽ vận động một cách thận trọng. Đà tăng mạnh đầu tuần của nhiều tài sản có thể hạ nhiệt và bước vào giai đoạn điều chỉnh.

Phân tích kỹ thuật các tài sản chính

Lưu ý: Bài viết mang tính chất phân tích và cung cấp thông tin thị trường, không phải là lời khuyên đầu tư. Mọi quyết định nên dựa trên sự cân nhắc kỹ lưỡng, phù hợp với mục tiêu cá nhân và khả năng chấp nhận rủi ro của bạn. Thị trường luôn biến động, và quản lý rủi ro hiệu quả là yếu tố then chốt để đầu tư bền vững.

EUR/USD

Xét theo biểu đồ khung H1, EUR/USD vẫn đang duy trì xu hướng tăng khá tích cực. Tuy nhiên, đà tăng hiện tại có thể gặp cản trở do giá đang tiệm cận các vùng kháng cự Fibonacci của sóng giảm trước đó. Nếu xuất hiện nhịp điều chỉnh trong ngày, tỷ giá có thể lùi về vùng 1.171 – đây là vùng có thể cân nhắc mua vào, với mức cắt lỗ quanh 1.1677.

Về mục tiêu tăng, nếu xu hướng được duy trì, giá có khả năng mở rộng lên khu vực 1.177. Tuy nhiên, đây cũng là vùng rủi ro đảo chiều khi các sóng phục hồi kỹ thuật có thể đã hoàn tất, do đó cần theo dõi sát hành động giá tại vùng này.

AUD/USD

Trong nhóm G7, các đồng tiền hàng hóa đang dẫn đầu đà tăng nhờ tâm lý thị trường tích cực trước những thỏa thuận thương mại mới giữa Mỹ và các đối tác. Đồng AUD là một trong những cái tên nổi bật trong xu hướng này.

Nếu AUD vượt qua mốc kháng cự 0.65575, xu hướng tăng có thể tiếp tục mở rộng, với mục tiêu hướng đến vùng 0.6590 – khu vực biên trên của vùng đi ngang hiện tại.

Ngược lại, nếu tỷ giá giảm về 0.6536, đây có thể là dấu hiệu bắt đầu một xu hướng giảm mới thay vì chỉ là nhịp điều chỉnh kỹ thuật. Khi đó, có thể cân nhắc chiến lược bán (short) quanh vùng 0.654, đặt dừng lỗ 20 pip và mục tiêu giá về khu vực 0.647.

USD/CHF

Với diễn biến hiện tại, USD/CHF khó có khả năng tạo nhịp hồi đủ mạnh để mở vị thế bán (Short) tối ưu. Xu hướng giảm có thể tiếp tục mở rộng, khiến việc canh Short trở nên kém hiệu quả trừ khi giá bật lên vùng 0.7962 – khu vực tích lũy trước đó.

Trong kịch bản khác, nếu USD/CHF giảm nhanh về vùng hỗ trợ 0.7899 – tiệm cận đáy cũ, thì khả năng xuất hiện nhịp hồi phục trở lại trên 0.7917 là khá cao. Khi đó, có thể cân nhắc chiến lược Mua theo mô hình false-break, dừng lỗ 30 pip. Mục tiêu kỳ vọng nằm trong vùng 0.799 đến 0.763.

Vàng (Gold)

Vàng tiếp tục có một phiên tăng tốc ấn tượng, được hỗ trợ bởi đồng USD suy yếu và lợi suất trái phiếu Mỹ giảm. Dù vậy, theo quan sát chung từ thị trường, động lực hiện tại vẫn chưa đủ mạnh để vàng bứt phá lên đỉnh lịch sử, đặc biệt trong bối cảnh các tín hiệu thương mại toàn cầu đang dần khởi sắc.

Chiến lược giao dịch theo xu hướng tăng có thể được cân nhắc quanh vùng $3,412 – $3,414 (gần đường SMA20 khung H1), với mức dừng lỗ 8 giá. Mục tiêu kỳ vọng là các vùng $3,433 – $3,445 – $3,457.

Tuy nhiên, cần lưu ý khu vực $3,427 – nếu giá không thể vượt qua vùng này, khả năng đảo chiều giảm sẽ gia tăng. Do đó, hành động giá tại mốc này cần được theo dõi kỹ để xác nhận xu hướng tiếp theo.

Bitcoin (BTC/USD)

Hiện tại, chưa thể khẳng định rằng Bitcoin đã phá vỡ mô hình tam giác tích lũy. Để xác nhận xu hướng tăng rõ ràng, BTC cần vượt qua ngưỡng kháng cự $122,750. Trước mắt, giá nhiều khả năng vẫn tiếp tục dao động trong biên độ ngang từ $116,000 đến $122,000 – phản ánh tâm lý dè dặt của thị trường tài sản rủi ro nói chung.

Về kỹ thuật, có thể xem xét mua quanh vùng $118,600, nhưng cần thận trọng với khả năng giá điều chỉnh xuống $117,650. Dừng lỗ nên đặt tại $116,500. Trong ngắn hạn, mục tiêu lợi nhuận lần lượt là $121,115 và $122,700.

Xem thêm:

Phân tích thị trường Ngoại Hối ngày 22.07.2025

Kết luận

Tổng kết phiên 23/07, thị trường ngoại hối cho thấy tâm lý thận trọng vẫn đang chiếm ưu thế, bất chấp một số tín hiệu tích cực từ mặt trận thương mại toàn cầu. Đồng USD tiếp tục chịu áp lực trong bối cảnh lo ngại về vai trò độc lập của Fed, trong khi các tài sản rủi ro như vàng, Bitcoin hay nhóm tiền hàng hóa vẫn chưa cho thấy dấu hiệu bứt phá rõ ràng.

Trong ngắn hạn, nhà đầu tư nên ưu tiên chiến lược linh hoạt, kết hợp phân tích kỹ thuật với diễn biến vĩ mô và tin tức sắp tới – đặc biệt là các dữ liệu kinh tế và báo cáo thu nhập sẽ công bố trước thời điểm 01/08. Xu hướng chính vẫn chưa hình thành rõ nét, vì vậy việc quản lý rủi ro và lựa chọn điểm vào lệnh hợp lý sẽ đóng vai trò then chốt trong thời điểm nhạy cảm này.