Chỉ số S&P 500 là gì? Cách đầu tư theo S&P 500 hiệu quả?

Việc nắm được chỉ số S&P 500 là gì và vận dụng như thế nào là hết sức cần thiết. Bởi đây là một trong những chỉ số chứng khoán quan trọng nhất tại Hoa Kỳ, đại diện cho 500 công ty lớn và có vốn hóa cao trên thị trường. Bài viết này, Citinews sẽ cùng bạn đi tìm hiểu về chỉ số  S&P 500 này nhé!

Chỉ số S&P 500 là gì?

Chỉ số S&P 500 là một chỉ số chứng khoán nổi tiếng, bao gồm 500 công ty lớn nhất tại Mỹ, được niêm yết trên các sàn giao dịch như NYSE và NASDAQ. Chỉ số này phản ánh sự biến động của thị trường bằng cách tính toán dựa trên giá trị vốn hóa thị trường của từng công ty, tức là tổng giá trị cổ phiếu của họ.

S&P 500 được coi là thước đo quan trọng để đánh giá sức khỏe của nền kinh tế Mỹ, vì nó bao gồm các công ty hàng đầu trong nhiều lĩnh vực khác nhau. Nhiều nhà đầu tư tin rằng nó cung cấp cái nhìn toàn diện về hiệu suất của thị trường chứng khoán.

Ngoài S&P 500, hãng S&P Dow Jones còn phát hành các chỉ số khác như S&P MidCap 400 (công ty tầm trung) và S&P SmallCap 600 (công ty nhỏ), nhằm đại diện cho các phân khúc khác nhau của thị trường.

Lưu ý, S&P 500 không giống với danh sách Fortune 500, vì Fortune 500 chỉ xếp hạng các công ty lớn nhất dựa trên tổng thu nhập, mà không cần công ty đó có niêm yết công khai hay không.

Các tiêu chí lựa chọn cổ phiếu theo chỉ số S&P 500

Khi nhắc đến chỉ số S&P 500, nhiều nhà đầu tư sẽ nghĩ ngay đến các cổ phiếu của những tập đoàn hàng đầu thế giới như Apple, Coca-Cola, Amazon... Tuy nhiên, danh sách các cổ phiếu thuộc S&P 500 không phải là cố định mà sẽ được đánh giá định kỳ, với việc bổ sung hoặc loại bỏ các cổ phiếu để phù hợp với tiêu chí đánh giá hiện hành. Thông thường, quá trình này diễn ra hàng quý, vào các tháng 3, 6, 9 và 12 mỗi năm.

Các công ty sẽ được xem xét dựa trên các tiêu chí sau:

• Vốn hóa thị trường phải đạt ngưỡng nhất định (ngưỡng này có thể thay đổi theo từng năm).
• Khả năng thanh khoản của cổ phiếu.
• Trụ sở chính của công ty phải đặt tại Hoa Kỳ.
• Tỷ lệ cổ phiếu phát hành ra công chúng: Ít nhất 50% cổ phiếu phải do công chúng nắm giữ.
• Khối lượng giao dịch trung bình hàng ngày phải đạt quy định (trong 6 tháng trước khi được xem xét vào danh sách).
• Phân loại theo ngành nghề (dựa trên bộ tiêu chuẩn phân loại ngành toàn cầu GICS).
• Kết quả tài chính gần đây của doanh nghiệp.
• Các công ty phải thuộc các ngành trọng yếu như: Công nghệ thông tin, công nghiệp, y tế, hàng tiêu dùng, bất động sản, tài chính, năng lượng, v.v.
• Thời gian niêm yết và giao dịch của công ty trên thị trường.

Ý nghĩa của chỉ số S&P 500 là gì?

Chỉ số S&P 500 có vai trò quan trọng trong việc cung cấp thông tin tổng quan về thị trường chứng khoán Hoa Kỳ. Với việc bao gồm 500 công ty hàng đầu trong nhiều lĩnh vực kinh tế khác nhau và chiếm hơn 70% giá trị vốn hóa thị trường chứng khoán Mỹ, chỉ số này phản ánh sát sao tình hình kinh tế và tài chính của đất nước. Điều này giúp nhà đầu tư có thể dễ dàng đánh giá thị trường thông qua việc theo dõi chỉ số S&P 500, thậm chí chỉ cần tập trung vào 30 công ty lớn nhất trong danh sách.

Chỉ số S&P 500 còn phản ánh sự ảnh hưởng của các chính sách kinh tế vĩ mô, bao gồm lạm phát, lãi suất và các sự kiện kinh tế, chính trị lớn tại Hoa Kỳ. Do đó, chỉ số này có thể coi như một thước đo về mức độ ảnh hưởng của các sự kiện quan trọng đối với thị trường tài chính.

Giá trị của S&P 500 liên tục thay đổi theo thời gian, phản ánh sự biến động của thị trường chứng khoán. Điều này giúp nhà đầu tư có cái nhìn rõ ràng hơn về xu hướng của thị trường, từ đó đưa ra những chiến lược đầu tư hợp lý phù hợp với bối cảnh chung của thị trường tài chính Hoa Kỳ.

Biểu đồ chỉ số S&P 500 năm 2024

Chỉ số S&P 500 tiếp tục đóng vai trò quan trọng trong việc phản ánh sức khỏe thị trường chứng khoán Mỹ và tác động đến kinh tế toàn cầu. Để theo dõi biểu đồ biến động của chỉ số này trong năm 2024, nhà đầu tư có thể sử dụng các công cụ trực tuyến như Investing.com, nơi cung cấp dữ liệu chi tiết về giá mở cửa, giá đóng cửa, giá cao nhất, thấp nhất và khối lượng giao dịch theo nhiều khung thời gian khác nhau (ngày, tuần, tháng, năm).

Một ví dụ điển hình là phiên giao dịch ngày 24/9/2024, khi chỉ số S&P 500 đạt mức cao kỷ lục mới, tăng 0,25% lên 5.733 điểm, cùng với sự tăng trưởng của chỉ số Dow Jones (tăng 0,2% lên 42.208 điểm). Điều này không chỉ mang lại tâm lý lạc quan cho nhà đầu tư tại Mỹ mà còn có tác động tích cực đến các thị trường chứng khoán khác, bao gồm Việt Nam. Cụ thể, chỉ số VN30, đại diện cho 30 công ty hàng đầu trên sàn chứng khoán TP.HCM, cũng tăng thêm 0,99%, kết thúc ở mức 1.344 điểm.

Sự biến động tích cực này cho thấy sự ảnh hưởng mạnh mẽ của chỉ số S&P 500 đối với các thị trường quốc tế, minh chứng cho mối tương quan chặt chẽ giữa các nền kinh tế. Đối với nhà đầu tư toàn cầu, việc theo dõi sát sao chỉ số này giúp đưa ra những quyết định đầu tư chính xác hơn, đồng thời đánh giá được tình hình kinh tế chung của thế giới.

Các yếu tố ảnh hưởng đến chỉ số S&P 500

Chỉ số S&P 500 là gì? Chỉ số S&P 500 chịu sự tác động mạnh mẽ từ nhiều yếu tố vĩ mô trong nền kinh tế Hoa Kỳ và toàn cầu. Một số yếu tố chính có thể ảnh hưởng đến sự biến động của chỉ số này bao gồm:

• Chính sách của Ngân hàng Trung ương: Các chính sách tiền tệ của Cục Dự trữ Liên bang (FED), đặc biệt là việc điều chỉnh lãi suất, có thể tác động đến chi phí vốn. Điều này ảnh hưởng trực tiếp đến mức độ đầu tư của doanh nghiệp và chi tiêu của người tiêu dùng, từ đó làm thay đổi giá trị cổ phiếu.
• Giá cả hàng hóa: Hàng hóa đóng vai trò cơ bản trong nền kinh tế toàn cầu. Khi chi phí hàng hóa tăng hoặc giảm, nó sẽ ảnh hưởng đến lợi nhuận của các doanh nghiệp, tác động đến giá cổ phiếu và giá trị của công ty, từ đó ảnh hưởng đến chỉ số S&P 500.
• Định giá tiền tệ: Sự thay đổi trong tỷ giá đồng USD có ảnh hưởng lớn đến giá cả hàng hóa và xuất khẩu. Khi giá trị USD biến động, nó sẽ ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp nội địa, tác động đến lợi nhuận và giá cổ phiếu của họ.
• Yếu tố khác: Ngoài ra, các yếu tố như khủng hoảng tài chính, thiên tai, bầu cử, và các chính sách kinh tế vĩ mô khác của chính phủ Hoa Kỳ cũng có thể tác động đáng kể đến chỉ số S&P 500.

Công thức tính giá trị của chỉ số S&P 500 (cho ví dụ)

Để tính giá trị của chỉ số S&P 500, chúng ta sử dụng công thức:

Công thức tính toán chỉ số S&P 500:

Index level = Σ(Pi x Qi)/Divisor

hay:

S&P 500 Index = (Tổng vốn hóa thị trường của 500 công ty)/Ước số.

Trong đó:

• P là giá của cổ phiếu thành viên,
• Q là số lượng cổ phiếu công chúng của mỗi thành viên.
• Ước số (Divisor) là 1 con số độc quyền được phát triển bởi Standard & Poor's và sẽ được điều chỉnh trong một số trường hợp như phát hành cổ phiếu ra công chúng, chia tách công ty hoặc các thay đổi tương đương về cơ cấu công ty. Mục đích của việc điều chỉnh ước số nhằm đảm bảo các yếu tố phi kinh tế (những sự kiện này) sẽ không ảnh hưởng trực tiếp đến giá trị của chỉ số.

Ví dụ:

Giả sử tổng vốn hóa thị trường của 500 cổ phiếu thành phần trong S&P 500 là 14 nghìn tỷ đô la Mỹ, và ước số (Divisor) là 8,93 tỷ. 

Như vậy, giá trị của chỉ số S&P 500 trong ví dụ này sẽ là 1.567,75.

Mặc dù tổng vốn hóa thị trường của chỉ số S&P 500 có thể được tìm thấy công khai, giá trị của ước số (Divisor) luôn được giữ bí mật. Tuy nhiên, nó thường nằm ở mức xấp xỉ 8,9 tỷ, giúp giữ cho chỉ số ổn định qua các sự kiện phi kinh tế.

Đầu tư theo chỉ số S&P 500 như thế nào để hiệu quả?

Chỉ số S&P 500 là một trong những công cụ phổ biến nhất để đánh giá sức khỏe của nền kinh tế Mỹ và thị trường chứng khoán. Đầu tư theo chỉ số S&P 500 có thể mang lại nhiều lợi ích, nhưng cần lựa chọn phương pháp phù hợp tùy vào thị trường và khu vực bạn đang tham gia.

Có hai cách chính để đầu tư theo chỉ số S&P 500:

• Đối với nhà đầu tư tại Mỹ: Nhà đầu tư trên thị trường Mỹ có thể trực tiếp mua cổ phiếu của các công ty trong chỉ số S&P 500. Điều này có nghĩa là bạn đang đầu tư vào những công ty lớn và ổn định nhất trên thị trường Mỹ, bao gồm Apple, Microsoft, Amazon, và nhiều công ty khác. Đây là cách trực tiếp để tham gia vào sự tăng trưởng của nền kinh tế Mỹ và hưởng lợi từ sự phát triển của các công ty hàng đầu.
• Đối với nhà đầu tư ở Việt Nam: Nhà đầu tư Việt Nam không thể trực tiếp mua cổ phiếu thuộc chỉ số S&P 500. Tuy nhiên, bạn vẫn có thể đầu tư theo chỉ số này thông qua các hợp đồng phái sinh hoặc quỹ ETF (quỹ hoán đổi danh mục). Các quỹ ETF mô phỏng theo chỉ số S&P 500 sẽ giúp bạn sở hữu cổ phần gián tiếp vào các công ty trong danh sách mà không cần phải mua từng cổ phiếu riêng lẻ. Điều này giúp tiết kiệm chi phí và đa dạng hóa danh mục đầu tư. Một cách khác là sử dụng các hợp đồng phái sinh, mặc dù điều này đi kèm với mức rủi ro cao hơn do tính chất đặc thù của sản phẩm.

Lợi ích khi đầu tư theo chỉ số S&P 500 là gì?

• Giảm thiểu rủi ro biến động giá: Đầu tư vào chỉ số S&P 500 nghĩa là bạn đang đầu tư vào 500 công ty hàng đầu của Mỹ, thường là những doanh nghiệp uy tín và có nền tảng tài chính vững chắc. Do đó, rủi ro biến động giá của từng công ty thường được giảm thiểu đáng kể, giúp nhà đầu tư ổn định hơn khi đầu tư vào thị trường chứng khoán.
• Tính thanh khoản cao: Các công ty trong S&P 500 thường rất được quan tâm trên thị trường, dễ dàng được giao dịch với khối lượng lớn. Điều này tạo ra môi trường đầu tư có tính thanh khoản cao, giúp nhà đầu tư dễ dàng mua bán cổ phiếu mà không gặp trở ngại lớn.

Rủi ro khi đầu tư phái sinh

Dù đầu tư vào chỉ số S&P 500 mang lại nhiều lợi ích, nếu đầu tư thông qua các sản phẩm phái sinh như hợp đồng tương lai, nhà đầu tư cần lưu ý về rủi ro cao hơn. Sản phẩm phái sinh thường có tính đòn bẩy, khiến lợi nhuận và rủi ro tăng lên nhanh chóng, do đó đòi hỏi sự hiểu biết sâu sắc và chiến lược đầu tư phù hợp.

Xem thêm:

• US100 là gì? Cách đầu tư vào chỉ số NASDAQ như thế nào?
• US30 là gì? Cách tính và đầu tư với chỉ số Dow Jones

Kết luận

Sự biến động của chỉ số S&P 500 phản ánh mối tương quan chặt chẽ giữa các nền kinh tế trên thế giới. Chỉ số này không chỉ là một chỉ báo sức khỏe của nền kinh tế Mỹ mà còn ảnh hưởng đến tâm lý và quyết định đầu tư của nhà đầu tư toàn cầu. Sự tăng trưởng mạnh mẽ của S&P 500 có thể dẫn đến sự tự tin trong đầu tư và giao dịch tại nhiều thị trường khác, từ đó tác động tích cực đến sự phát triển kinh tế của các quốc gia khác, trong đó có Việt Nam.

Hy vọng với những thông tin mà Citinews cung cấp trên đây đã giúp bạn đọc nắm rõ được chỉ số S&P 500 là gì rồi nhé! Chúc bạn có những thương vụ giao dịch thành công!